国内千亿私募巨头(tóu)景林资产(chǎn)在美股市场(chǎng)的最新持仓曝光(guāng)了！

　　景林资产的海外子公司(sī)景林资产管理香港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前(qián)向(xiàng)美国证交会(huì)提(tí)交了截至(zhì)2023年(nián)一(yī)季度末的美股持仓数据，其持(chí)仓市值(zhí)17.29亿美元（约合人民(mín)币(bì)120.31亿(yì)元），较去年底有大幅增长。

　　今年一季度(dù)，景(jǐng)林香(xiāng)港公司猛加(jiā)仓新东方、微软、东南亚网(wǎng)约车和送(sòng)餐平台Grab等，新(xīn)进了英伟达(dá)、谷歌(gē)、爱奇艺、好未来等；拼多多在一(yī)季度末位列景(jǐng)林美股第一(yī)大重仓股(gǔ)，持股市值远(yuǎn)大于其(qí)他公司(sī)，但(dàn)是遭到减(jiǎn)持。

　　基金君从渠道(dào)获悉景林资产(chǎn)的(de)最新观点，其精彩演绎是什么意思解释，精彩演绎是啥意思表示看好(hǎo)教(jiào)育行业龙头公司，同时积(jī)极布局美股一些AI公司。

　　景林(lín)美(měi)股(gǔ)持仓17.29亿美元

　　拼(pīn)多多(duō)为第一大(dà)重仓股

　　根据美国(guó)证券(quàn)交易委员会（SEC）披露的最新(xīn)13F文件，截止今年3月31日，景林(lín)香(xiāng)港(gǎng)公司（香港）公司(sī)在(zài)美股(gǔ)持有28只证(zhèng)券，合计持仓市(shì)值达到17.29亿美元(yuán)（约合人民币120.31亿元），较去年底(dǐ)的16.3亿美元大幅增加。（基金君在(zài)此说(shuō)明一下，13F披露的是景(jǐng)林(lín)海外主体的(de)美股持仓，不(bù)包含境内主体及产品的(de)美股头寸。）

　　其中，景(jǐng)林香港公司在美股的前十(shí)大(dà)重仓股，合计持有(yǒu)市(shì)值为13.47亿美元(yuán)，大概占(zhàn)其美(měi)股持仓总市值的77.89％，集中(zhōng)度相(xiāng)对比较高。

　　具体来(lái)看，其前十大重仓股(gǔ)分别(bié)是拼多多、新东方、网易、美国(guó)外卖平台(tái)Doordash、脸书母(mǔ)公司Meta、中通快(kuài)递、英伟达(dá)、微软、BOSS直聘、360数科，其中前(qián)6名(míng)持(chí)仓市值都超过了1亿美元。

　　拼多多仍然是景(jǐng)林的第一(yī)大美股持仓标的，持有市值达到3.22亿美(měi)元，远高于(yú)其他重仓股，但是今年一季度减持了133.95万股，持(chí)股数量降至(zhì)423.91万股。

　　从(cóng)股价走势来(lái)看，拼多(duō)多从去年10月末开(kāi)始触底(dǐ)反弹，今(jīn)年1月下旬一度涨至106.38美元(yuán)/股的位置(zhì)，到3月末又跌至(zhì)75.9美元/股，景林此前连续多个季度对拼多多越跌越买(mǎi)，如今可能是分享到了反弹(dàn)行情、在一季度获利(lì)了结一部分。

　　猛(měng)加仓教(jiào)育股

　　新东方在今(jīn)年一季度(dù)末跃升为景林香港公司的美股第二大持仓，持有(yǒu)430.07万股，较上一季(jì)度末猛加仓368.75万股(gǔ)，期末持股市值达到1.66亿美元(yuán)。从(cóng)股价表现来看，新东方今年(nián)1月从33.63美(měi)元/股一度涨至(zhì)46.63美元(yuán)/股的位置，一季度整体区间(jiān)震(zhèn)荡比(bǐ)较大(dà)，景林在积极加仓可见其看(kàn)好。新东方最新报收37.77美元/股，总市(shì)值为64亿美(měi)元，

　　同时，景林香(xiāng)港公司(sī)还加仓了好未(wèi)来(lái)，今年(nián)一(yī)季度新进224.55万(wàn)股(gǔ)，期(qī)末持股市值(zhí)达到1439.37万美元。但好未来(lái)的股价(jià)今年以来走势也比较波折，年(nián)初一度涨至9.68美元/股，最新(xīn)报(bào)收6美元/股，最新总市值仅为(wèi)39亿美元。

　　基金君也从渠(qú)道获悉(xī)了景(jǐng)林资(zī)产(chǎn)对教育行业(yè)的最新观点，其认(rèn)为，从全行业来看，不(bù)同年龄层的(de)用(yòng)户对“教(jiào)育”的(de)需求依(yī)然旺盛，除了(le)应试，还包括开拓眼界、增长(zhǎng)知识、潜(qián)力挖掘、提(tí)升综合能力(lì)等(děng)。目前行业(yè)政策环境(jìng)趋于稳定(dìng)，但过程中很多公司(sī)退出离开(kāi)，使得行业竞争格局趋缓，对于(yú)存量公司有利。

　　从行业龙头(tóu)公司来看，景林资产表(biǎo)示(shì)，凭借多年积累的口(kǒu)碑和公信(xìn)力，品牌的护城河依然很深。个别头(tóu)部企(qǐ)业在K9学科之外(wài)的教育领域业务基础扎实，原有的留学等业(yè)务(wù)恢复增长，同时素质教育(yù)、直播电商业务等(děng)新业务成为(wèi)新(xīn)的增(zēng)长驱动力。且公司的利润和现金流稳中转好，同时账上(shàng)资(zī)金充足，当时(shí)的估值(zhí)下有足够的安(ān)全边际。在过去几个季度的财报(bào)中，可以看到相关积极信号。另(lìng)外，公司核心团队具备(bèi)韧(rèn)性(xìng)，在逆(nì)境中保持乐(lè)观，经历过(guò)动荡后(hòu)依然拥有较强的组织(zhī)凝(níng)聚力，且在持(chí)续吸(xī)引优秀的人才。

　　“会持续密(mì)切跟踪相关公(gōng)司的基本面变(biàn)化，同(tóng)时也要留(liú)意估(gū)值过(guò)热、政(zhèng)策导向、社会整体环(huán)境变化等(děng)因素(sù)带(dài)来(lái)的(de)风险。”景林资产(chǎn)称。

　　买进多家科(kē)技巨头

　　值(zhí)得注意(yì)的是，景(jǐng)林香港公司在今年一(yī)季(jì)度加仓了多家(jiā)科技巨头，包(bāo)括英伟达、微软、谷歌等。

　　比如(rú)景林新进英伟达32.53万股，期(qī)末持股市(shì)值为9036.41万美元，位列第七大重仓(cāng)股；同时加仓(cāng)微软(ruǎn)23.31万股，持(chí)股数量升至28.13万股，期末(mò)持股(gǔ)市值为8109.88万美元；还新进谷歌51.86万股，持有市值为(wèi)5379.44万(wàn)美元。

　　从股价走势来看(kàn)，英伟达年初(chū)以来从140美元/股附(fù)近一(yī)路上涨(zhǎng)，最新收(shōu)盘(pán)报283.4美元/股，实现了翻倍(bèi)。

　　同时(shí)，微软也从年(nián)初(chū)最低的218.8美元/股的位(wèi)置，涨(zhǎng)到了(le)最(zuì)新报收308.97美(měi)元/股，尽管中间波动(dòng)也比较大，但总体表(biǎo)现也不(bù)错。

　　基金君从渠道(dào)获悉的观点，可(kě)能是(shì)景林布(bù)局这些(xiē)科技巨头的原因。

　　景林资(zī)产(chǎn)非(fēi)常看好AI人工智(zhì)能领域，其表示(shì)，AI是移(yí)动互(hù)联(lián)网之(zhī)后(hòu)最(zuì)重(zhòng)要(yào)的(de)技(jì)术革(gé)命之一(yī)，在短期，AI的突破(pò)和应用带来无限遐想，变革已(yǐ)经到来。

　　但(dàn)其也认为，A股相关(guān)公司真正拥(yōng)有相关核心竞争力的(de)公(gōng)司(sī)不多，且估值已经不(bù)便宜了，蕴含了一定风险与不确(què)定性，需要(yào)谨慎(shèn)筛选与(yǔ)客观评估(gū)。更倾向(xiàng)于(yú)在美股持有一(yī)些真正掌(zhǎng)握了核心(xīn)技术，且(qiě)能转换成未来收益的(de)企(qǐ)业。比如AI的应用可以(yǐ)为办公(gōng)软件(jiàn)带(dài)来(lái)实质效率(lǜ)的明显提升，从而影响未来的市场份额、营(yíng)收(shōu)与利润。

　　景林(lín)加(jiā)仓阿里、特斯拉

　　减持脸(liǎn)书、贝(bèi)壳

　　从(cóng)增减持方面来看，在(zài)今年一(yī)季度，景林香港公司在美股积极加仓，新买(mǎi)进5家上市(shì)公司(sī)的股票，包括英伟达(dá)、谷歌、爱奇艺(yì)、好未(wèi)来(lái)、在线旅游(yóu)公(gōng)司Booking。

　　同时加(jiā)仓了9家上市公司(sī)，包(bāo)括(kuò)新东方(fāng)、网易、Doordash、中通(tōng)快递(dì)、微软、Grab、阿里巴巴(bā)等。

　　比如其增持较(jiào)多的是东南亚网约车和送餐平台Grab，增加了697.2万股，总共(gòng)持仓达(dá)到1936.12万(wàn)股，期末持(chí)仓市值为5827.72万美元(yuán)；同时(shí)加仓了美国外卖(mài)平(píng)台Doordash，持股(gǔ)增至229.08万股，持有市值为1.46亿美元。

　　另(lìng)外，景林也增持了阿(ā)里巴巴，增加(jiā)34.04万(wàn)股(gǔ)，期末持股升至39.73万(wàn)股，持(chí)股(gǔ)市值为4060.05万(wàn)美元。

　　景林还增持了新能源车龙(lóng)头(tóu)特斯拉，加仓1.17万(wàn)股，期末持(chí)股数量增(zēng)至(zhì)2.12万股，持股市(shì)值仅为439.82万美元。

　　但是(shì)景林在今年一季度减持了(le)脸书、BOSS直(zhí)聘、贝壳、满(mǎn)帮(bāng)集(jí)团(tuán)等8家(jiā)公司；同(tóng)时清仓(cāng)了金沙集团、台积(jī)电、SPDR生(shēng)物(wù)科技股指(zhǐ)数ETF、晶科能源、京东等多(duō)只美(měi)股持仓标的。

　　最后，基金君整理了景林今(jīn)年一季度末的(de)美股(gǔ)持仓(cāng)数据(jù)，可(kě)以看看。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 精彩演绎是什么意思解释，精彩演绎是啥意思