在“扶优限劣”的基本(běn)方针下，私(sī)募基金行业监管趋严，近(jìn)日又有私募(mù)被“点名”。

　　5月4日，中国证券投资(zī)基金(jīn)业协(xié)会网站披露(lù)的(de)一(yī)则公(gōng)告显示，雪(xuě)杉基金存(cún)在违反(fǎn)专业(yè)化(huà)运营原则等四项违规行为(wèi)。根据相关规定(dìng)，协(xié)会拟对雪(xuě)杉基(jī)金(jīn)公开谴责、暂停受理其私募(mù)基金产品(pǐn)备案六个月；对时(shí)任雪杉基金合规风控负(fù)责人的黄某(mǒu)公开(kāi)谴(qiǎn)责。

　　因4项违规行为

　　雪杉基金(jīn)被(bèi)暂(zàn)停备案六个月

　　5月4日(rì)，中国证(zhèng)券投资基金业协会网站(zhàn)披露了一(yī)则纪(jì)律处分事先(xiān)告知书送达公告。经(jīng)查，深圳雪杉(shān)基金管理(lǐ)有限公司（简称“雪杉基(jī)金”）涉(shè)嫌从事(shì)违法违规行为，时任高级管(guǎn)理人员(yuán)黄某应(yīng)当对此承担法律责任，协会拟对其作出纪(jì)律(lǜ)处分。

　　公(gōng)告显示(shì)，雪杉基(jī)金存在四(sì)项违规行为：

　　一是(shì)违反专业化运营原则。其一，2019年5月，深圳(zhèn)雪杉与上海阿杏达成《业务合作(zuò)协议》，由债券发行人关联方出(chū)资认(rèn)购上海阿杏产品份额，该产(chǎn)品通过深(shēn)圳雪杉(shān)在管产品“雪杉夏桐(tóng)1号私(sī)募(mù)证券投资基金”最终投(tóu)向指定债券产(chǎn)品。其二，2019 年5月，深圳雪杉与株洲新芦淞(sōng)产业(yè)发展集团有限(xiàn)公司（以下(xià)简(jiǎn)称株(zhū)洲新芦淞(sōng)）签署《投(tóu)资合作(zuò)协议(yì)》，约定(dìng)由(yóu)指定第三方(fāng)认购“雪杉夏桐7号私募证券投(tóu)资基金(jīn)”，并由该产(chǎn)品购买指(zhǐ)定(dìng)债券。以上行为不符(fú)合私募基金管理人专业化运营(yíng)的要(yào)求。

　　二是未向投(tóu)资(zī)者(zhě)披(pī)露关联交易。2018年2月至(zhì)2019年8月，“雪杉夏桐1号(hào)私(sī)募(mù)证券投资基金(jīn)”“雪杉夏桐2号”“雪杉夏桐3号”“雪杉夏桐(tóng)6号”“雪杉夏(xià)桐7号”“雪(xuě)杉常升1号”“雪杉常升2号”分别(bié)投(tóu)向上海映雪(xuě)投资管理中心（有限合伙）（以(yǐ)下简称上海映雪）在管产品“映雪吴钩15号私募基金”6.58亿元、1.95亿元、0.55亿元、1.13亿(yì)元、2.70亿元、0.51亿(yì)元(yuán)及0.12亿元(yuán)。2018年2月，“雪杉春(chūn)茗1号基金”投向(xiàng)上海映雪在管产品共计5610万(wàn)元。

　　投资期间，深圳雪杉董事长郑宇为上海映雪(xuě)执行事务合伙人、实际(jì)控制(zhì)人，上述交(jiāo)易构成关联交易，但深圳雪杉未向投资者(zhě)进行明确、充(chōng)分地披露。

　　三是(shì)未(wèi)落实投资者(zhě)适当性管(guǎn)理要求。雪杉春(chūn)茗1号基金的投资者王某的基金合同于(yú)2015年(nián)7月7日签署，但是其风险测评问卷则于(yú)2016年9月21日签署。

　　四是一般员工(gōng)违(wéi)规(guī)兼职。深圳雪杉(shān)市场拓展、投资(zī)运营、财(cái)务等岗位员(yuán)工存在兼职情况(kuàng)。

　　黄(huáng)某于2016年3月至2019年4月任深圳雪(xuě)杉合(hé)规风控负(fù)责人，应当对发(fā)生在各自(zì)任(rèn)职期间公司的违规行为承(chéng)担(dān)相应责任。

　　根(gēn)据相关(guān)规定，协会拟对(duì)深(shēn)圳雪(xuě)杉公开谴中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将责、暂停(tíng)受理其私募(mù)基金产品备案(àn)六个月；对(duì) 黄某(mǒu)公开谴(qiǎn)责。

　　雪杉基金曾(céng)收警示(shì)函

　　值得注意的是，这已经不是雪杉基金(jīn)首次遭(zāo)监管处罚。2022年6月18日，深圳证(zhèng)监局曾(céng)对雪(xuě)杉基金出具警示函。

　　相关公告显(xiǎn)示，经查，雪杉基金在从事私募基(jī)金业务(wù)活动中，存在未履行谨慎勤勉义务、未采(cǎi)取问卷(juǎn)调查等方式对个别(bié)投(tóu)资者的风险(xiǎn)识别能力和风险承担(dān)能力进行评估、未(wèi)按照(zhào)合同约定(dìng)如实(shí)向投资者披(pī)露可能(néng)影响投资者合法权(quán)益(yì)的(de)重(zhòng)大信息等情形。依(yī)据《私募管理(lǐ)办法》第(dì)三十(shí)三条规定(dìng)，决(jué)定对其采取出(chū)具警示函的行政(zhèng)监管措施。

　　百亿(yì)私募映雪投资居股东之列

　　雪杉基金成立于2015年，注册资本为3250万元，机构类型为私募证券投资基(jī)金管理(lǐ)人(rén)，全职员(yuán)工人数14人，管理规模(mó)区(qū)间为20-50亿元。去年(nián)2月份(fèn)，雪杉基金(jīn)曾进(jìn)行高(gāo)管变更(gèng)。目(mù)前雪(xuě)杉基金的(de)法人、总经理为汲培欣(xīn)，合规风控负责人(rén)为曾峤。

　　值(zhí)得注意的是，百亿私募映雪投资为雪杉基金(jīn)的股(gǔ)东，持(chí)股(gǔ)占比4.2％。

　　除此之外，雪杉(shān)基金还(hái)有一(yī)家关联公司为深圳市塔门投(tóu)资管(guǎn)理有限(xiàn)公(gōng)司，雪杉(shān)基金持股50中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将.5％。塔门投资为私募股权、创业投资基金(jīn)管理人。

　　雪(xuě)杉(shān)基金官网显示，雪杉基金(jīn)还在香港控股(gǔ)成立了Cedar Value （HK） Limited（雪杉惠理（香港(gǎng)）有(yǒu)限公司，“雪杉香港”），以期发挥与雪杉境内平台的跨境(jìng)协(xié)同效(xiào)应，为投(tóu)资人(rén)寻找海外(wài)长期稳定资产的投资(zī)和并(bìng)购机会。

　　据介绍，雪(xuě)杉的投资(zī)策略(lüè)是通(tōng)过追踪资产价(jià)格指数、利率、汇率、指标(biāo)性(xìng)股指等(děng)宏观(guān)经(jīng)济和估值指标，以分析并(bìng)提取经济周期中的趋势性行(xíng)业和事件以最大化投(tóu)资(zī)上行收益，同时引入非(fēi)公开市(shì)场(chǎng)投(tóu)资中的(de)个体(tǐ)性估值和内在价值分析体系，以更好锁(suǒ)定投资的下行风险。但在(zài)2020年10月(yuè)，雪杉(shān)基(jī)金官网的新闻动态(tài)便停止更新(xīn)。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将