在“扶优限劣”的基(jī)本方针下，私募基(jī)金行(xíng)业(yè)监管趋严(yán)，近日又有私(sī)募被“点名”。

　　5月4日，中国证(zhèng)券投资基金(jīn)业协(xié)会网(wǎng)站披露的一则(zé)公告显示，雪(xuě)杉基金存在违反专业化(huà)运营原则等四项违规(guī)行(xíng)为。根据相关规定，协会拟对雪杉(shān)基金(jīn)公(gōng)开谴(qiǎn)责、暂停(tíng)受理其私募基金产品备案六个月；对时任雪杉基金(jīn)合(hé)规(guī)风控(kòng)负责人的黄某公开谴责。

　　因4项违规(guī)行为(wèi)

　　雪杉基金被暂停备案六个(gè)月

　　5月4日，中国证(zhèng)券投资基金业协(xié)会(huì)网(wǎng)站披露(lù)了一则纪律处分事先告知书送达公告。经查(chá)，深圳雪杉基(jī)金(jīn)管理有限公(gōng)司（简(jiǎn)称“雪杉基金”）涉嫌(xián)从事违(wéi)法违规(guī)行为，时(shí)任(rèn)高级管理(lǐ)人员黄(huáng)某应当对(duì)此承担法律责(zé)任，协会拟对其作出(chū)纪律处分。

　　公(gōng)告显示，雪杉基(jī)金存在四两只小白兔在衬衫里抖来抖去，老师两只大兔子来回晃项违规行(xíng)为：

　　一是违反(fǎn)专业(yè)化运营原则。其一，2019年5月，深圳雪杉与(yǔ)上海阿(ā)杏(xìng)达成(chéng)《业务合作协议》，由债券(quàn)发(fā)行人关(guān)联方出资(zī)认(rèn)购上海阿(ā)杏产品份(fèn)额(é)，该产品通过深圳雪杉在管产品“雪杉夏桐1号私募证券投资(zī)基金(jīn)”最(zuì)终投向指(zhǐ)定(dìng)债券产品。其二，2019 年(nián)5月，深(shēn)圳(zhèn)雪杉与株洲新芦(lú)淞产业(yè)发两只小白兔在衬衫里抖来抖去，老师两只大兔子来回晃展集团有限公司（以下简称株洲新芦淞）签署《投资合作协(xié)议》，约定由指定第三(sān)方(fāng)认购“雪(xuě)杉夏桐(tóng)7号(hào)私募证券投资基金”，并由该产品(pǐn)购买(mǎi)指(zhǐ)定债券(quàn)。以上(shàng)行(xíng)为不符合私募基(jī)金(jīn)管理人专业化(huà)运(yùn)营的(de)要求。

　　二是未(wèi)向投资者披露关(guān)联(lián)交易。2018年2月(yuè)至(zhì)2019年(nián)8月，“雪杉夏(xià)桐1号私募证(zhèng)券投资基金”“雪杉夏(xià)桐(tóng)2号”“雪杉夏桐(tóng)3号”“雪(xuě)杉夏(xià)桐(tóng)6号(hào)”“雪杉夏桐7号”“雪杉常升(shēng)1号”“雪杉常(cháng)升2号”分(fēn)别投向上海映(yìng)雪投资管理中心（有限合伙）（以下简称上海映雪(xuě)）在管产品“映雪吴钩15号私募(mù)基金”6.58亿元、1.95亿元、0.55亿元、1.13亿元、2.70亿元、0.51亿元及0.12亿元(yuán)。2018年2月，“雪(xuě)杉春茗1号(hào)基(jī)金”投向(xiàng)上海映雪在管产品共(gòng)计5610万元。

　　投资期(qī)间，深圳雪(xuě)杉董事(shì)长郑宇为上海映雪执行事务合(hé)伙人(rén)、实际控(kòng)制人，上述交易构成关联(lián)交易，但深圳雪(xuě)杉未向投(tóu)资(zī)者(zhě)进行明确、充分地披露。

　　三是未(wèi)落实投(tóu)资者适(shì)当性管理(lǐ)要(yào)求(qiú)。雪(xuě)杉(shān)春茗1号基金的投资者王(wáng)某的基金合同于(yú)2015年7月7日签署(shǔ)，但(dàn)是其(qí)风险测(cè)评问卷则于(yú)2016年(nián)9月21日签署(shǔ)。

　　四是一般(bān)员工违(wéi)规兼职(zhí)。深(shēn)圳雪杉市(shì)场(chǎng)拓展、投资运营、财务等岗(gǎng)位员工存(cún)在兼(jiān)职(zhí)情况。

　　黄某于2016年3月至2019年4月任深圳(zhèn)雪(xuě)杉合规风控负责人，应当(dāng)对发生在各自任职期(qī)间公司(sī)的违规行为承(chéng)担相应(yīng)责任。

　　根据相(xiāng)关规定，协会拟对深圳雪杉公开(kāi)谴责、暂停受理(lǐ)其私(sī)募基金产品备案六个月；对 黄某(mǒu)公开谴责(zé)。

　　雪杉基金(jīn)曾收警(jǐng)示函(hán)

　　值得(dé)注意的是，这(zhè)已(yǐ)经不是雪杉(shān)基金首次遭监管处罚。2022年6月18日，深圳(zhèn)证监局曾对雪杉基金出具(jù)警示函。

　　相关公告(gào)显示，经查，雪杉基金在(zài)从事私募(mù)基金业务(wù)活动中，存在未(wèi)履(lǚ)行谨慎(shèn)勤勉(miǎn)义务(wù)、未(wèi)采取问(wèn)卷调(diào)查等方式对个别投资者(zhě)的风险识别(bié)能(néng)力和风险承(chéng)担能力进行评估、未按照合同约定如实向投(tóu)资者(zhě)披露可能影响投(tóu)资者合(hé)法(fǎ)权益的重大信息等情形。依据《私(sī)募管理办法(fǎ)》第(dì)三(sān)十三条(tiáo)规定，决定对(duì)其采取出具(jù)警(jǐng)示函的行(xíng)政监管措施(shī)。

　　百亿私募映雪投资居(jū)股东之列

　　雪杉(shān)基金(jīn)成立于2015年，注册资(zī)本为3250万(wàn)元，机构类(lèi)型为私募证(zhèng)券投资基金(jīn)管理人，全职员工人数14人，管理规模区间为(wèi)20-50亿(yì)元。去年2月份，雪杉基金曾进行(xíng)高管变更(gèng)。目前(qián)雪(xuě)杉基金的法人、总经理为汲(jí)培欣，合(hé)规风(fēng)控负责人为(wèi)曾峤(jiào)。

　　值得(dé)注(zhù)意(yì)的是，百亿私募映(yìng)雪投资(zī)为雪(xuě)杉基金的(de)股东，持(chí)股占比(bǐ)4.2％。

　　除此之外，雪(xuě)杉基金还有一(yī)家关(guān)联公司为深(shēn)圳市塔(tǎ)门投资(zī)管理有限公司，雪杉基(jī)金持(chí)股50.5％。塔(tǎ)门投资为(wèi)私(sī)募(mù)股权、创业投资基金管理人。

　　雪杉(shān)基金(jīn)官网显示，雪杉基金还在香港控股成立了Cedar Value （HK） Limited（雪(xuě)杉惠理（香港）有限公司，“雪(xuě)杉(shān)香港”），以(yǐ)期发挥与雪杉境内平台的跨境协同(tóng)效应，为投资人寻找海外长(zhǎng)期稳定资产的投资(zī)和并购机会。

　　据介绍，雪杉的投(tóu)资策略是通过追(zhuī)踪资产价(jià)格指数、利率、汇率、指标性股指等宏观经济和估值指标，以分(fēn)析并提取经济周期(qī)中的趋势(shì)性(xìng)行业和事件以最大化投(tóu)资(zī)上行收益(yì)，同时引(yǐn)入非公开市场投资中的个体(tǐ)性估值和内在价值分析体系，以更好锁定投资的下行风险。但(dàn)在2020年10月(yuè)，雪杉(shān)基金官网的(de)新(xīn)闻动态(tài)便停(tíng)止更(gèng)新(xīn)。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 两只小白兔在衬衫里抖来抖去，老师两只大兔子来回晃