预期收益率计算公式(shì)？是期望收益率=(期(qī)末(mò)价格(gé)-期初价格+现金股息)/期(qī)初(chū)价(jià)格的。关于预(yù)期(qī)收益(yì)率(lǜ)计算公式(shì)以及股票预期收益率计(jì)算公式，投资组(zǔ)合(hé)的预期收益率计(jì)算公式，证券组合预期收益率计算公式(shì)，债券预期(qī)收(shōu)益率(lǜ)计算公(gōng)式(shì)，投资预期收益率(lǜ)计算公式等问(wèn)题，小编将为你整理以下的知(zhī)识答(dá)案：

预期收益率是什么

　　预期收益(yì)率也称为期望收益率(lǜ)的(de)。

　　是指在不确定的条(tiáo)件(jiàn)下，预(yù)测的某资产未来可(kě)实现的收益率(lǜ)。对于无风险收益率，一般是(shì)以政府短(duǎn)期债券的年(nián)利率为基(jī)础的。

　　在衡(héng)量(liàng)市场风险(xiǎn)和收益(yì)模型中，使用最久，也是大多数公司采用的是资本资产定价模型(CAPM)，其假设是尽管分(fēn)散投资对降(jiàng)低公司的特有风险有好处，但大部分投资者仍(réng)然将他们的资产集中在有限的几(jǐ)项(xiàng)资产上。

预期收益率计算(suàn)公式

　　是(shì)期(qī)望收益率=(期末(mò)价格-期(qī)初价格+现金(jīn)股息(xī))/期初价格的。

期望收(shōu)益率(lǜ)的计算公式

　　期望收益率(lǜ)=(期末价格-期初价格+现(xiàn)金股息)/期初价格

　　在衡量(liàng)市场风险和收益(yì)模型中，使(shǐ)用最久，也是(shì)至今大多(duō)数公司采用(yòng)的是资本资(zī)产(chǎn)定价模型(CAPM)，其假设是尽管分散(sàn)投资对(duì)降(jiàng)低公司(sī)的特有风险有好处，但大部分投资(zī)者仍然将他们的资产集中在有(yǒu)限的几项(xiàng)资(zī)产上。

　　比较流行(xíng)的(de)还(hái)有(yǒu)后(hòu)来兴(xīng)起的(de)套利定价模型(xíng)(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它(tā)的假设是投(tóu)资者(zhě)会利用套(tào)利的(de)机会获利(lì)，既(jì)如果(guǒ)两个投资(zī)组合面临同(tóng)样的风(fēng)险但提供不同(tóng)的(de)预期收益率，投资者会选择(zé)拥有较高预期收(shōu)益率的投资组合，并不会(huì)调整(zhěng)收益(yì)至均(jūn)衡(héng)。

　　我们主要以资(zī)本资(zī)产定(dìng)价模型为基础(chǔ)，结合套利定(dìng)价模型(xíng)来计算。

　　首先一个概(gài)念是β值。

　　它表明—项投资的(de)风险程度:

　　瓷产的β值=资产i与(yǔ)市场(chǎng)投资(zī)组合的协方差/市(shì)场投资(zī)组合的方差

　　市场投资组合与其(qí)自身(shēn)的协(xié)方差就是市场投资(zī)组合的方差，因此市场投(tóu)资组合(hé)的β值永远等于1，风(fēng)险大于平(píng)均(jūn)资产的(de)投资β值大于1，反之小于1，无风险(xiǎn)投资β值(zhí)等(děng)于0。

　　需要(yào)说(shuō)明的(de)是，在投资组合中，可能会有个别(bié)资产的收益率小于0，这说明，这(zhè)项资产的投(tóu)资回(huí)报(bào)率会小于无风(fēng)险利率。

　　一般来讲，要避免这样的投资项(xiàng)目(mù)，除非你已(yǐ)经很(hěn)好到(dào)做到分散化。

　　首先确定一个可接受(shòu)的收(shōu)益率，即风险溢酬。

　　风险溢酬衡量了一个(gè)投(tóu)资(zī)者将其资产从无风险投资转移到(dào)一个平均(jūn)的(de)风(fēng)险投资时所需要的额外收益(yì)。

　　风险溢(yì)酬(chóu)是你投(tó中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将u)资组合的预(yù)期收益(yì)率减去(qù)无(wú)风(fēng)险投(tóu)资的收益率(lǜ)的差额。

　　这个数字一般情况下要大于1才有意义，否则说明(míng)你的投资组合选择(zé)是(shì)有问题(tí)的。

　　风险(xiǎn)越高，所期望的风险溢酬(chóu)就应该(gāi)越大。

　　对(duì)于无风险收益率，一般是以政府长(zhǎng)期(qī)债券(quàn)的(de)年利(lì)率为基础的。

　　在美国等发达市场(chǎng)，有完善的(de)股票市场作为参考依据。

　　就目前(qián)我国的(de)情况(kuàng)，从股(gǔ)票(piào)市场尚难得出(chū)一个合适的结论，结(jié)合国民生产总值的增长率来估计风险溢酬未(wèi)尝不是(shì)一个好的(de)选择(zé)。

预期收益率和无风险收益率(lǜ)有什么区别

　　预期收益率也称(chēng)为 期望收(shōu)益率，是指在不确定的条(tiáo)件下(xià)，预测(cè)的某资产未来可 实现 的收益(yì)率。

　　对(duì)于无风险收(shōu)益率，一般(bān)是以政府短期(qī)债券的年利率为基础的。

　　在(zài)衡量市场风险和收益模型中，使用(yòng)最久(jiǔ)，也(yě)是(shì)至今大多数公司(sī)采用的是 资本(běn)资产定价模型 (CAPM)，其假设(shè)是(shì)尽管 分散投(tóu)资 对降低公司的 特(tè)有(yǒu)风(fēng)险 有好处，但大部分(fēn)投资者仍然将他们的(de)资产集(jí)中在(zài)有限的几项资(zī)产上。

　　在衡量 市场风险 和收益模型中，使用(yòng)最(zuì)久，也是至今大多数公司采用(yòng)的是 资(zī)本资产定价模型(xíng) (CAPM)，其假设是尽管 分散(sàn)投资 对降低公司(sī)的 特有风险 有(yǒu)好处，但大部分投资者仍(réng)然将他们(men)的资产集中在有限的几项资产上(shàng)。

预(yù)期收益率(lǜ)计算(suàn)公(gōng)式是怎样(yàng)的(de)？

　　预期收益率也称为期(qī)望收益率，是指(zhǐ)在不确定的(de)条件下，预测(cè)的某资产未(wèi)来可实现的收益率。

　　预期(qī)收(shōu)益率的公式为(wèi)：资产(chǎn)i的(de)预期收(shōu)益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无风险收益率(lǜ)，E（Rm）：市场投资组合的预期(qī)收益率，βi： 投(tóu)资(zī)i的β值。

　　E（Rm）-Rf为投(tóu)资组合的风险溢酬。

　　拓展资(zī)料(liào)

　　预期年化预期(qī)收益率(lǜ)是怎么算(suàn)出来的 逾期年化预期收益率是指投资期限为一年所获的预期预期收益率，也是将当前预期收益率换算成(chéng)年预期收(shōu)益(yì)率的一种计算方法，计算公(gōng)式(shì)为：年化预期收益率=（投资内预期收益/本金）/（投资(zī)天数/365）×100%，预(yù)期(qī)年(nián)化(huà)预期收益=投资金额(é)×预期年化(huà)预期收益率×投资期限/365。

　　例如你用1万元(yuán)购买了(le)一个投资期限为30的理财产品，该产中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将(chǎn)品的预期年化预期收益率为4.5%，那么你(nǐ)可获得的预(yù)期预期收益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果投资期(qī)限刚好为1年，那么(me)预(yù)期预期收益的计算方式(shì)会更简单：预期年化预期收益=本金(jīn)×预期年化预期收益率，即450元。

　　2、七日年化(huà)预(yù)期(qī)收(shōu)益率(lǜ)是什么意思

　　在(zài)实际投资过(guò)程中，七(qī)日年化预期收益率也是经常(cháng)遇(yù)到的一(yī)个概念(niàn)，七日年(nián)化预期收益率是指将(jiāng)7日的(de)平均预期收益水平换算成年化率后(hòu)得(dé)出(chū)的(de)预期收(shōu)益率，常用于(yú)货(huò)币基金。

　　七日年(nián)化预(yù)期(qī)收(shōu)益率往往(wǎng)都是浮动(dòng)的，不代(dài)表未来的年化(huà)预期收益率，但可(kě)用于参考该理财(cái)产品(pǐn)的盈利水平。

　　 一般情(qíng)况(kuàng)下，预期(qī)年化预期收(shōu)益率(lǜ)越高的产品，风险(xiǎn)也越大。

　　此外，投资期(qī)限越长的(de)产品，预(yù)期预期收益率往往也越高。

　　以(yǐ)上关(guān)于预期年化(huà)预(yù)期(qī)收(shōu)益率是怎么算出来(lái)的的内容，希望对大(dà)家有所帮助。

　　温(wēn)馨提(tí)示，理财有风(fēng)险，投资需谨慎。

　　预期收益率计算公式(shì)？是期望收益率=(期(qī)末价格-期初价格+现(xiàn)金(jīn)股(gǔ)息)/期初价格的。关于(yú)预期收益率(lǜ)计算公式以及股票(piào)预期收益率计算公式(shì)，投(tóu)资(zī)组合的预期收益(yì)率计(jì)算公式，证券组(zǔ)合预期收益率计算公(gōng)式，债券预期收益率计算公式，投(tóu)资预期收益率计(jì)算公式等问题(tí)，小编将为你(nǐ)整理以下的知识答案：

预期收益率是什么

　　预(yù)期收益率也称为期望收益率的。

　　是指在不(bù)确定的条件下(xià)，预测的某资(zī)产(chǎn)未(wèi)来可实现的收(shōu)益率。对于无风险收益率，一般是以政府短期债券(quàn)的年利率为基础(chǔ)的。

　　在衡量市场风险(xiǎn)和收益模(mó)型中(zhōng)，使用最久，也是(shì)大多数公(gōng)司(sī)采用的是资本资产定价模型(CAPM)，其假设是尽管(guǎn)分(fēn)散投资对降低公司的特有风险有好(hǎo)处(chù)，但大(dà)部分投资(zī)者(zhě)仍然将他们的(de)资(zī)产集中在有限的几项资产上。

预(yù)期收益率(lǜ)计算公(gōng)式

　　是期望收益率=(期(qī)末价格(gé)-期初(chū)价(jià)格+现金股息)/期初价格的(de)。

期望收益率(lǜ)的(de)计算公式

　　期(qī)望收益(yì)率=(期(qī)末价格-期初价格+现金股息(xī))/期初价格

　　在(zài)衡量市场风险和收益模(mó)型中，使用最久，也是至今大(dà)多数公司采用的(de)是资本(běn)资产定(dìng)价模型(CAPM)，其假设是尽管分散投(tóu)资对(duì)降(jiàng)低公司的特有风(fēng)险有好处，但(dàn)大部分(fēn)投资者仍然将他们的(de)资产集中在有(yǒu)限的几项(xiàng)资产上。

　　比较流(liú)行(xíng)的还有后来(lái)兴起(qǐ)的套利(lì)定(dìng)价(jià)模(mó)型(xíng)(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假设是投资者(zhě)会(huì)利用套利(lì)的机会获利，既如果两个投资(zī)组合面临同(tóng)样的风险但提(tí)供(gōng)不同的(de)预期收益(yì)率，投资者(zhě)会选择(zé)拥有较高预期收益率的投资(zī)组(zǔ)合，并不会调整收(shōu)益至均衡。

　　我们主(zhǔ)要以资(zī)本资产(chǎn)定(dìng)价模型为基础，结(jié)合套利定价模型来计算。

　　首(shǒu)先一个概念是(shì)β值。

　　它表明—项投(tóu)资的风险程(chéng)度:

　　瓷产的β值(zhí)=资产(chǎn)i与市(shì)场投资组合的协方差/市场投资组(zǔ)合(hé)的方差

　　市(shì)场投(tóu)资组合与其自身(shēn)的协方差(chà)就是市场投资组合的方差(chà)，因(yīn)此(cǐ)市(shì)场投资组合的(de)β值永(yǒng)远(yuǎn)等(děng)于1，风险大(dà)于平均资产的(de)投(tóu)资β值大(dà)于(yú)1，反之小于1，无风(fēng)险投(tóu)资β值等(děng)于0。

　　需要说明的(de)是，在投资组合中，可能会(huì)有个别资(zī)产(chǎn)的收益率小于0，这(zhè)说明，这项资产的投(tóu)资(zī)回报率会小(xiǎo)于无风(fēng)险利(lì)率。

　　一般来讲，要(yào)避免这样的投资项目，除非你已经(jīng)很好到做到分(fēn)散化。

　　首先(xiān)确定一个可(kě)接受的收益(yì)率，即风险溢酬。

　　风险溢酬衡量了(le)一个投资者将其资产从无风险投资转移到一(yī)个平均(jūn)的风险投(tóu)资时(shí)所需要的额外收益(yì)。

　　风险溢酬是你投(tóu)资(zī)组合(hé)的预期收益率减去无(wú)风险投(tóu)资的收(shōu)益率的差(chà)额。

　　这个(gè)数字一般情况(kuàng)下要(yào)大于(yú)1才(cái)有意义，否则说明(míng)你的投(tóu)资(zī)组(zǔ)合选择(zé)是有问题的。

　　风险(xiǎn)越(yuè)高，所期(qī)望的风险(xiǎn)溢酬就应该越(yuè)大。

　　对(duì)于(yú)无风险(xiǎn)收益率，一(yī)般(bān)是以政(zhèng)府长期债(zhài)券的年利率为基础的。

　　在美(měi)国等发达市(shì)场，有完善的股票市场作为参考依据。

　　就目前我国的情(qíng)况，从股票市场尚(shàng)难得出(chū)一个(gè)合适的(de)结论，结(jié)合国民生(shēng)产总(zǒng)值的增长率来估(gū)计风险溢酬未尝不(bù)是一个好(hǎo)的(de)选择。

预期(qī)收益率和无风险(xiǎn)收(shōu)益率(lǜ)有什么区别

　　预期收益率也(yě)称(chēng)为 期望收(shōu)益率，是指在不确定的条件下，预测的某资产未来可 实现(xiàn) 的(de)收益(yì)率。

　　对于无风险收益率(lǜ)，一般是(shì)以(yǐ)政府短期债(zhài)券的(de)年利(lì)率为基础的。

　　在衡量市(shì)场风(fēng)险和(hé)收益模型中，使用最久，也是至今大多数公司采用的是 资(zī)本资产定价模(mó)型(xíng) (CAPM)，其假设是尽(jǐn)管 分散投资 对降低公司的 特有(yǒu)风险(xiǎn) 有好处，但(dàn)大部分投资者(zhě)仍然将他们(men)的资产集(jí)中在有限的(de)几项(xiàng)资产上(shàng)。

　　在衡量 市场风(fēng)险(xiǎn) 和收(shōu)益模型(xíng)中，使用(yòng)最久，也(yě)是(shì)至(zhì)今大多数公司采用(yòng)的是(shì) 资本资产(chǎn)定价模型 (CAPM)，其(qí)假设是尽管(guǎn) 分散投资 对降低(dī)公司的(de) 特有(yǒu)风险 有好处(chù)，但大部分投(tóu)资者仍然将他们(men)的资产集中在有限(xiàn)的几(jǐ)项(xiàng)资产上。

预期收益率计(jì)算公(gōng)式是怎样的？

　　预期收(shōu)益(yì)率也(yě)称(chēng)为期(qī)望(wàng)收益(yì)率，是指在不确定的条件下(xià)，预测的某资产未(wèi)来可实(shí)现的(de)收益率(lǜ)。

　　预期收益率的公式为(wèi)：资产i的预期收(shōu)益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中(zhōng)： Rf：无风险收(shōu)益(yì)率，E（Rm）：市场投资组(zǔ)合的预(yù)期收益率，βi： 投资i的β值。

　　E（Rm）-Rf为投资组合(hé)的风险溢酬(chóu)。

　　拓展(zhǎn)资(zī)料

　　预期年化预期收益(yì)率是怎(zěn)么(me)算(suàn)出来的 逾期年化预期收益率(lǜ)是指(zhǐ)投资期限为一年所获(huò)的预期预期(qī)收益率，也是将(jiāng)当前(qián)预期收益(yì)率换算成年预(yù)期(qī)收(shōu)益率(lǜ)的一种计算方法，计算公式为：年化预期(qī)收益率=（投资内(nèi)预期(qī)收益/本金）/（投资天(tiān)数/365）×100%，预期年化预(yù)期收益=投资金额×预期年化预期收益率(lǜ)×投资期(qī)限/365。

　　例如你用(yòng)1万(wàn)元购买了一个投资期限为(wèi)30的理财产品(pǐn)，该产品(pǐn)的(de)预期年(nián)化预期收益率为4.5%，那么(me)你(nǐ)可获(huò)得的预期预期收(shōu)益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果投资期限刚好(hǎo)为1年，那么预期预期收益的计算方式会更简单(dān)：预期(qī)年(nián)化预期(qī)收(shōu)益=本金(jīn)×预期年化预期收益率(lǜ)，即450元。

　　2、七日年化(huà)预(yù)期收(shōu)益率是什么(me)意思

　　在实际投资过程中，七日年化预期收益(yì)率也(yě)是(shì)经常(cháng)遇到的一个概(gài)念，七日(rì)年化预期(qī)收益率是指将(jiāng)7日(rì)的平均预期(qī)收(shōu)益水平(píng)换算成年化(huà)率(lǜ)后得(dé)出的预期收益率，常用于货(huò)币基金。

　　七(qī)日(rì)年化预期收益率往往(wǎng)都是浮动(dòng)的(de)，不代表未(wèi)来的(de)年化预期收益率，但(dàn)可用于参考该理(lǐ)财产品的盈利水平。

　　 一般(bān)情况下，预期(qī)年化预期收益率越(yuè)高的产品，风险(xiǎn)也越大。

　　此外，投资期(qī)限越长的产品，预期预期收益(yì)率往往也越高。

　　以上关(guān)于预期年化预期收益率是(shì)怎(zěn)么算(suàn)出来(lái)的的内容，希(xī)望对大(dà)家有所帮助。

　　温(wēn)馨(xīn)提示，理财(cái)有(yǒu)风(fēng)险，投资需谨慎。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 中国有多少个在职少将，中国现有多少在职上将