预期(qī)收益率计(jì)算公(gōng)式(shì)？是期(qī)望收益率=(期(qī)末价(jià)格-期初(chū)价(jià)格+现金股息(xī))/期初价(jià)格的。关于预期收益率计算公式(shì)以及股票预期收益(yì)率计算公(gōng)式，投资(zī)组合的预期收益率计(jì)算公式，证券组合预期(qī)收(shōu)益率计算(suàn)公式，债券预期收益(yì)率计算公式，投资预期收益(yì)率计算公式等(děng)问题，小编将为你整(zhěng)理(lǐ)以下的知识答案：

预期收益率是什么

　　预期收益率也称为(wèi)期望收益(yì)率的(de)。

　　是指在不确定的条件(jiàn)下，预测的某资产(chǎn)未来可实现的收益率。对于(yú)无风险收益率(lǜ)，一(yī)般是以政府短期债券的年利率为(wèi)基(jī)础的。

　　在衡量(liàng)市场风险和收益模(mó)型中，使用最久，也是大多数(shù)公司采用的是资本(běn)资产定(dìng)价模型(CAPM)，其假设是尽管分散投资(zī)对(duì)降低(dī)公司的特(tè)有风(fēng)险(xiǎn)有好(hǎo)处，但大部(bù)分投资者仍然将(jiāng)他们的(de)资产集(jí)中在有限的几(jǐ)项资产上。

预(yù)期收(shōu)益率计(jì)算公式

　　是期望收益率=(期末价(jià)格-期初(chū)价(jià)格(gé)+现金股息)/期初(chū)价格的。

期望收益率(lǜ)的计算公式(shì)

　　期望收(shōu)益率(lǜ)=(期末价格-期(qī)初价格+现金股息(xī))/期(qī)初价(jià)格(gé)

　　在衡量(liàng)市场风险和收益模(mó)型中，使用(yòng)最久(jiǔ)，也是(shì)至今大多数(shù)公(gōng)司采用(yòng)的是(shì)资本资产(chǎn)定价模型(CAPM)，其假设是尽管分散(sàn)投资对降(jiàng)低公司(sī)的特(tè)有(yǒu)风险有好(hǎo)处，但大(dà)部分投资者仍然(rán)将他们的资产集中在有限的几(jǐ)项(xiàng)资(zī)产上(shàng)。

　　比较(jiào)流(liú)行的(de)还有后来兴起的套(tào)利(lì)定(dìng)价(jià)模(mó)型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假设是(shì)投资者会利用套利的机会获利(lì)，既(jì)如果两个投资组合面临(lín)同样的风险(xiǎn)但(dàn)提供不同(tóng)的预期收益率，投资(zī)者(zhě)会选(xuǎn)择拥有较高(gāo)预期收益率的投(tóu)资组合，并不会调整收益至均(jūn)衡。

　　我们主要以资本(běn)资产定价(jià)模型为(wèi)基础，结合套(tào)利定价(jià)模型来计算。

　　首先一个概念是β值。

　　它表明—项投资的风险程度:

　　瓷产的β值=资产(chǎn)i与市场投资组合的协方(fāng)差/市场投资组合的方(fāng)差(chà)

　　市场投(tóu)资组合与其自身(shēn)的协方(fāng)差就是(shì)市场投资组(zǔ)合的方差，因此(cǐ)市场投资组(zǔ)合的(de)β值永远等(děng)于1，风险大于平(píng)均(jūn)资产的投(tóu)资β值(zhí)大于1，反之小于1，无风险(xiǎn)投资β值等于(yú)0。

　　需要说明(míng)的是，在投(tóu)资组(zǔ)合中，可能会有个别资(zī)产的收益(yì)率小(xiǎo)于0，这说明，这项资产(chǎn)的投资回报率会小于无风险利率。

　　一般来讲(jiǎng)，要(yào)避免这样的(de)投资项目，除非你已经(jīng)很好到做到分(fēn)散化。

　　首先(xiān)确定一个(gè)可(kě)接受的(de)收益(yì)率(lǜ)，即风(fēng)险溢酬(chóu)。

　　风险溢酬(chóu)衡量了(le)一个投资者将其资产(chǎn)从(cóng)无风险(xiǎn)投资转移到(dào)一个平均(jūn)的风险投资时所(suǒ)需要(yào)的额外收益。

　　风险溢酬是(shì)你投资组(zǔ)合的(de)预期收益率(lǜ)减去(qù)无(wú)风险投(tóu)资的收益率的差额。

　　这个(gè)数字一般情况下要大于1才有意义(yì)，否则(zé)说(shuō)明你的投资组(zǔ)合选择是有(yǒu)问(wèn)题的。

　　风险越高，所期望的风(fēng)险溢酬就应该越(yuè)大。

　　对于无(wú)风险收益率，一般(bān)是(shì)以(yǐ)政府长(zhǎng)期债(zhài)券(quàn)的年利率(lǜ)为(wèi)基(jī)础的。

　　在(zài)美(měi)国等发(fā)达市场，有完善(shàn)的股(gǔ)票市场作为(wèi)参考(kǎo)依据。

　　就目(mù)前我国的(de)情况，从股票市场尚难得出一个(gè)合适的结论，结(jié)合国民(mín)生产总值的(de)增长率来估计(jì)风(fēng)险溢酬未尝不是(shì)一个好(hǎo)的选(xuǎn)择(zé)。

预期收益率(lǜ)和无风险收(shōu)益(yì)率有什(shén)么(me)区别

　　预期收益率也(yě)称为 期望收益率(lǜ)，是(shì)指在不(bù)确定(dìng)的条(tiáo)件(jiàn)下，预测的(de)某资(zī)产未来可 实(shí)现 的收益率(lǜ)。

　　对(duì)于无风险收(shōu)益(yì)率，一般是以(yǐ)政府短期债券的(de)年(nián)利率为基(jī)础的。

　　在衡量市(shì)场风(fēng)险和收(shōu)益模型中，使用最久，也是(shì)至今大多数公司采用的是 资本资产定价模型 (CAPM)，其(qí)假(jiǎ)设是尽管(guǎn) 分散投(tóu)资 对降(jiàng)低公司的(de) 特有风险 有好处，但(dàn)大部(bù)分投资(zī)者仍然将他们的资产集(jí)中在有限的几项资产(chǎn)上。

　　在衡量 市(shì)场风险 和收益模(mó)型中，使用最久，也是(shì)至今大多数(shù)公司采用的是 资本资产(chǎn)定价(jià)模型 (CAPM)，其(qí)假设是尽管 分散投资 对降低公司的(de) 特(tè)有风(fēng)险 有(yǒu)好处，但大部分投资者仍(réng)然将他们的资产集中在(zài)有限的(de)几项资产上。

预期收益率计(jì)算(suàn)公式是怎样的？

　　预(yù)期收益率也称为(wèi)期望(wàng)收益率，是指在不确(què)定的条件下，预测的某(mǒu)资产未(wèi)来可实现的(de)收(shōu)益(yì)率。

　　预期收益(yì)率的公(gōng)式为：资产i的预(yù)期收益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中(zhōng)： Rf：无风险收益率，E（Rm）：市场投资组(zǔ)合(hé)的预期收益(yì)率，βi： 投资i的(de)β值。

　　E（Rm）-Rf为(wèi)投资组合的风险溢酬。

　　拓展(zhǎn)资料

　　预期年化预期收益率是(shì)怎(zěn)么(me)算出来的 逾期(qī)年化(huà)预期收益率是指投资期限(xiàn)为一年(nián)所获(huò)的预期预(yù)期收益率，也是将当前(qián)预期收(shōu)益(yì)率(lǜ)换算成年预期收益率的(de)一种(zhǒng)计算方法，计算(suàn)公式为：年化预期收(shōu)益率=（投资(zī)内预期收益/本金）/（投(tóu)资天数/365）×100%，预期年化预期收益=投资金额×预期年(nián)化预期收益(yì)率×投资期限/365。

　　例如你用1万元购(gòu)买了一个投资期(qī)限为(wèi)30的(de)理财(cái)产品，该产品的预(yù)期(qī)年(nián)化预期收益率为4.5%，那么(me)你可获得的预(yù)期预期收益(yì)为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果投资(zī)期限刚好为1年，那么预期(qī)预期收益(yì)的(de)计算方式会更简单(dān)：预期年化(huà)预期收益=本金×预期年化(huà)预(yù)期(qī)收益率，即(jí)450元。

　　2、七日年(nián)化预期(qī)收益率是(shì)什么意思

　　在实际投资过(guò)程中(zhōng)，七日年化预期收益(yì)率也是经常遇到的一个概念，七(qī)日年化预(yù)期收(shōu)益(yì)率是指(zhǐ)将(jiāng)7日的平均预期收益水平(píng)换(huàn)算成年化(huà)率后(hòu)得出的预期收益率，常用于货币基(jī)金。

　　七日年(nián)化预期收益率往往都是浮动的，不代表未来的年化预(yù)期收益率，但可用于(yú)参考(kǎo)该理财(cái)产品的盈(yíng)利水平。

　　 一般(bān)情况下(xià)，预期年化预期(qī)收(shōu)益率越高的产(chǎn)品，风险也越大(dà)。

　　此外，投资(zī)期限越长(zhǎng)的产品，预期预期收益率往往也越(yuè)高。

　　以(yǐ)上关(guān)于预期年化(huà)预期收益率是怎么(me)算(suàn)出来的(de)的内(nèi)容，希(xī)望对(duì)大家(jiā)有所帮助。

　　温馨提(tí)示，理(lǐ)财(cái)有风险，投资(zī)需(xū)谨慎。

　　预期收益率(lǜ)计算公(gōng)式？是期望收益率(lǜ)=(期末价格-期初价格+现金股(gǔ)息)/期(qī)初价格(gé)的(de)。关于预(yù)期收益率计算公式以及股票(piào)预期收益率(lǜ)计算(suàn)公式，投资组合的预期收益率计算公式，证券组(zǔ)合预期收益率计算公式，债券预(yù)期收益率计算公(gōng)式(shì)，投资预期收益(yì)率(lǜ)计算公式等问题，小编将(jiāng)为(wèi)你(nǐ)整理(lǐ)以下的知识答案：

预期收益率是(shì)什么

　　预(yù)期(qī)收(shōu)益率也称为期(qī)望收益率(lǜ)的(de)。

　　是指(zhǐ)在不确定的条件下(xià)，预测的某资产未来可实(shí)现的收(shōu)益率。对于无(wú)风险收益率，一般是以(yǐ)政府(fǔ)短期债券(quàn)的年利(lì)率为基(jī)础的(de)。

　　在(zài)衡量市(shì)场风险和收(shōu)益(yì)模型中(zhōng)，使用(yòng)最久，也是大多数公司(sī)采用的(de)是资本资产(chǎn)定价(jià)模(mó)型(xíng)(CAPM)，其(qí)假设是尽管分散投资对降低公司的特有风(fēng)险(xiǎn)有好处，但大部分投(tóu)资(zī)者仍(réng)然将(jiāng)他们的(de)资产(chǎn)集中在有限的几(jǐ)项资(zī)产上。