民生宏(hóng)观 · 周君芝团队

　　导读

　　广交(jiāo)会是中国“第一展"，疫后(hòu)线下广交终于在4月中旬重启。我(wǒ)们赶(gǎn)赴133届广交会，把握人流交织背后(hòu)的中国出口暗(àn)线(xiàn)。

　　要点(diǎn)

　　4月中国进出口(kǒu)商品交易(yì)会(huì)（即(jí)广交会）疫后重启线下开(kāi)展(zhǎn)，我们随即赶赴广交会开展(zhǎn)专项调研(yán)，用另一个(gè)视角观察中国出口(kǒu)企业现状，并捕捉一些能(néng)够反映(yìng)中国出(chū)口长期趋势的(de)线索。

　　通过广交会观察中国企业(yè)出(chū)口(kǒu)状况，有两大天然优势。

　　广交会规(guī)模最大、商品种类最全、参会采购商数量多且国别广，被誉为“中(zhōng)国第一展”。

　　以本届广交(jiāo)会(huì)为例，展会面积达到150万平方米，时间跨度从(cóng)4月15日(rì)至5月5日(rì)，按照3期分别(bié)举办，涉及16个大类品(pǐn)种，基本(běn)覆(fù)盖主要商品。

　　广交(jiāo)会参展企业所(suǒ)涉及的规(guī)模大小和所(suǒ)属地(dì)域(yù)非常(cháng)广泛，包括大(dà)量(liàng)中小外(wài)贸企业，也(yě)包(bāo)括行业(yè)龙(lóng)头企业。广交会能够提(tí)供充足样本，便于我(wǒ)们(men)观察中国(guó)外贸(mào)出(chū)口(kǒu)企业群像，这(zhè)是广(guǎng)交(jiāo)会反(fǎn)馈中(zhōng)国(guó)出口信息的第一(yī)大优势。

　　对外贸(mào)企业(yè)而言，外贸展(zhǎn)会是重要的拓客(kè)渠(qú)道。新增客源的(de)数量和质量(liàng)，影响外贸企业长(zhǎng)期新增订单。广交会参会客户及参展氛围，能(néng)够为我(wǒ)们把握(wò)更(gèng)长趋势的外贸大(dà)环境(jìng)和出口大(dà)趋势提供线索。这是广交(jiāo)会反馈中国出口(kǒu)信息的第二大(dà)优(yōu)势(shì)。

　　本次广(guǎng)交会调研，我们得到当(dāng)下中国出口企2100是平年还是闰年，2100是平年还是闰年最佳答案业群像五点特征，或预示中国出口(kǒu)趋势。

　　趋势一，客流总体旺盛，然更多来自境(jìng)内采购商(shāng)，欧美采(cǎi)购商流量明显低(dī)于往年。

　　本次广交会客(kè)流量相对旺盛(shèng)，相较以往，今年境内采(cǎi)购商(shāng)明显增多。境内和境(jìng)外(wài)客流(liú)比重(zhòng)达到(dào)3:1。往年国内外客户充分交流时，境(jìng)内和境外采购商(shāng)比例达到1:1。

　　本次参展外商以东盟(méng)、日韩、非洲(zhōu)为主(zhǔ)，还(hái)包含(hán)部分中东和俄(é)罗斯客户群体。欧美(měi)客户数(shù)量明显(xiǎn)下降，意味着(zhe)高(gāo)效益客户不足(zú)，毕竟欧(ōu)美(měi)客户属于(yú)高(gāo)效益客户。

　　趋势二，“一带一(yī)路”沿线国家(jiā)（东南亚(yà)、俄罗斯和中(zhōng)东）构(gòu)成中国出口新(xīn)动能。

　　与我们之(zhī)前长三角出口(kǒu)调研信(xìn)息一(yī)致，本(běn)次广(guǎng)交会调研(yán)反(fǎn)馈，一带一(yī)路(lù)国(guó)家订单增幅较大。其(qí)中(zhōng)东南(nán)亚订单饱满，俄罗斯和中东因(yīn)订(dìng)单总量尚(shàng)小(xiǎo)。

　　针对(duì)俄罗斯(sī)和中东国家(jiā)订(dìng)单(dān)，中国(guó)不同类(lèi)型(xíng)出口企业感受存(cún)异。部分企业表示(shì)今年(nián)对俄快(kuài)速增长，增速甚至超(chāo)过(guò)30％；部分(fēn)企业(yè)则表示今年对(duì)俄出口并未(wèi)发生(shēng)太(tài)大变化。

　　趋势三，相较大型和自主(zhǔ)品牌外贸(mào)企业(yè)，小企业和代(dài)工企业(yè)出(chū)口(kǒu)压力明显更(gèng)大。

　　企(qǐ)业普(pǔ)遍反(fǎn)馈今年海外需求较过去两(liǎng)年(nián)明显走弱，不同规模和(hé)类(lèi)型企业反馈，它们具体面临的出口(kǒu)压力存在(zài)明显差异。

　　小型(xíng)企(qǐ)业(yè)普(pǔ)遍(biàn)反馈(kuì)今年订单(dān)明显下滑，中(zhōng)大型企业反馈今年订(dìng)单虽有下滑，下滑程度较轻，甚(shèn)至(zhì)部分(fēn)大(dà)中型企业订单(dān)略(lüè)有增长。

　　相(xiāng)较单(dān)纯(chún)的(de)代(dài)加工企业，具备自主品(pǐn)牌的出口企业订单情(qíng)况相对较好，出口压力较(jiào)轻。

　　趋(qū)势(shì)四，2023年中国出口企(qǐ)业仍面临(lín)一定(dìng)贸易摩擦(cā)压力。

　　本次调研反馈，中国(guó)外贸企业面临较为(wèi)普遍的(de)贸易摩擦。不仅(jǐn)传统的欧美发达国家对(duì)中(zhōng)国(guó)外贸企业保有持续的贸易(yì)摩(mó)擦，甚至发展中经济体(tǐ)与中国之(zhī)间的贸(mào)易摩擦也(yě)在(zà2100是平年还是闰年，2100是平年还是闰年最佳答案i)加(jiā)剧(jù)。

　　例如(rú)中国对非洲地区出(chū)口的贸易摩(mó)擦正(zhèng)在加(jiā)剧(jù)，主(zhǔ)要方式为(wèi)加征关税，目的(de)在于保(bǎo)护本地(dì)制造业发展(zhǎn)；

　　又例(lì)如，东非共同(tóng)体对外(wài)关(guān)税税率分(fēn)三档，终端消费(fèi)品(pǐn)25％、中间(jiān)产品10％、原材(cái)料和资本货物0％。设置关税(shuì)的初衷是为保(bǎo)护本地制造业免受廉价(jià)进(jìn)口竞(jìng)争。

　　趋势五，中国出口企业产业转移范围正在(zài)扩大(dà)，转(zhuǎn)移进程正在加(jiā)速。

　　调研企业(yè)普遍反馈，受关税税率和劳动力成本(běn)因素影响，当前中国企业已经(jīng)开(kāi)始(shǐ)产业转(zhuǎn)移。疫情之(zhī)后产业转移浪潮加速，头部大型企业(yè)是这(zhè)一轮产业转移浪(làng)潮(cháo)中的主体(tǐ)。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月(yuè)中(zhōng)旬，我(wǒ)们开展(zhǎn)杭州外贸(mào)专项调研，随后发(fā)布《中国出口的优势与(yǔ)忧虑(lǜ)》和《中(zhōng)国产业转(zhuǎn)移的三(sān)点现实》两篇专题报告，提示中国出口两点超预(yù)期表现：

　　一是(shì)今(jīn)年(nián)一(yī)季度中(zhōng)国(guó)出(chū)口订单(dān)和金额或将大增(zēng)，主因(yīn)去年底(dǐ)订单转移至年初；

　　二是疫情之后中国出口(kǒu)企(qǐ)业迎来产业转移浪潮(cháo)，并影(yǐng)响中国出(chū)口产品结构。

　　4月中国进(jìn)出(chū)口商品交易会(huì)（即(jí)广交会(huì)）疫(yì)后重启线下开展，我们(men)前往广州进行专项调研，从(cóng)另一个角(jiǎo)度观察中国当下出口现状以(yǐ)及中国出口企业面(miàn)临的长期趋势。

　　一、外贸展会能够反映出口的大环(huán)境和大趋势

　　对外贸企业而(ér)言，外贸展会是一个重要的拓客渠(qú)道，能够(gòu)集中高效拓(tuò)展新(xīn)客户群体。新增客源的数(shù)量和(hé)质量，影响外贸(mào)企(qǐ)业长期(qī)新增订单规模(mó)。

　　值得注意的是，外贸展会(huì)新(xīn)拓客户并(bìng)不意味着(zhe)当期订(dìng)单暴(bào)增。短期之内海关总(zǒng)署统计的(de)出口(kǒu)订单主要与(yǔ)之前客户签订的老订单(dān)相关。外(wài)贸(mào)展会(huì)反映的是更长(zhǎng)期的外贸(mào)大环境和出(chū)口大趋(qū)势。

　　二、广交会为中国最大外贸展会，可(kě)观察(chá)样本充足

　　广交会作为中(zhōng)国最大的进(jìn)出口商品展会，已经举办133届(jiè)，为中国历史最(zuì)长的外贸展会，被誉为“中国(guó)第一展(zhǎn)”。

　　广交会的会展(zhǎn)规模(mó)最大、商品种类最全、企业类(lèi)型最(zuì)多、参会采购(gòu)商(shāng)数量最(zuì)多、国别最(zuì)广(guǎng)，能够为我们观(guān)察(chá)中(zhōng)国外(wài)贸出口现(xiàn)状(zhuàng)和趋势提供充足样本。

　　133届广交会(huì)的展会面(miàn)积达到(dào)150万平(píng)方米，时(shí)间(jiān)跨度从4月15日至5月(yuè)5日，按照3期(qī)分别举办，每(měi)期涉及(jí)商品种类包括：

　　第一(yī)期(qī)：电子及家电、照明、车辆(liàng)及(jí)配(pèi)件、机(jī)械、五金工具(jù)、建材、化(huà)工产品、能源；

　　第二期：日用消费品(pǐn)、礼(lǐ)品、家居(jū)装饰品；

　　第三期(qī)：纺织服装、鞋、办公箱包(bāo)及休闲用(yòng)品、医药及(jí)医疗保健、食品。

　　133届广(guǎng)交会第1、2期(qī)累计参展企业数量达到2.5万家(jiā)，参展数量较多。

　　三、今年(nián)广交会反(fǎn)映当(dāng)前外贸环(huán)境(jìng)五点特(tè)征

　　第一，客流旺盛(shèng)，更多来自境内采(cǎi)购商(shāng)，欧美采购商流量明显低于往年。

　　结(jié)合现场调研企业(yè)反(fǎn)馈，本(běn)次广交(jiāo)会客(kè)流量相当旺盛，但相较(jiào)往(wǎng)期展会，本次广交会开放境内采(cǎi)购商名(míng)额，客流结构上境内采购商与(yǔ)境外采购商占比为3 ：1。换言之，本次展(zhǎn)会(huì)更多人流来自于境(jìng)内采购(gòu)商，往年内(nèi)外交流(liú)比较充分时，境内和境外采(cǎi)购商比例达到1:1。

　　本(běn)次外(wài)商结构中，欧美客户数量明显不足，本次境(jìng)外采购(gòu)商(shāng)主要为东盟、日韩(hán)、中东、俄罗斯和非洲等客户群体。

　　对中(zhōng)国外贸企业而言，欧(ōu)美客户属于高效益客户，欧美采购商(shāng)数量下降，意味着本次广交(jiāo)会反馈出来(lái)的信(xìn)息是(shì)当下(xià)高效益(yì)客户占比(bǐ)有所下降。

　　根(gēn)据部分企业反馈(kuì)，本次欧美客户数量偏(piān)少，可能和过去3年欧美跨境电商发(fā)展迅速有关(guān)，部分采购(gòu)商已经不直接前往线下展会(huì)。

　　第二，“一带一路”沿线(xiàn)国家(jiā)构成出口新(xīn)动能(néng)。

　　与(yǔ)近期出(chū)口数(shù)据相匹配，调研企(qǐ)业反馈“一带一路”国家的订单增(zēng)幅较为明显(xiǎn)。除东(dōng)南(nán)亚外，俄罗(luó)斯和中(zhōng)东整体(tǐ)的采(cǎi)购规模(mó)相对(duì)偏小。

　　因此，针对俄罗斯和(hé)中东客户(hù)订单，不(bù)同企业(yè)之间感(gǎn)受存在明显差异。部分(fēn)企业(yè)表(biǎo)示今年对俄增长超过30％，部(bù)分企(qǐ)业则表示对俄(é)出口并未增长。

　　和前次调(diào)研结果相近，企业普遍反(fǎn)馈欧美出(chū)口动能(néng)最为疲弱，日(rì)韩需求相对(duì)平(píng)稳。

　　第三，相(xiāng)较大型(xíng)和自(zì)主品牌外贸企业，小企业和代工企业出(chū)口压力明显更大。

　　企业普遍反(fǎn)馈目前海外(wài)需求较过去2年(nián)有明显走弱，不同规模和类型的企业所面临的出口(kǒu)压力存在明显(xiǎn)差异。

　　小型企业普遍(biàn)反馈今年(nián)订单下滑(huá)明显(xiǎn)，而中大(dà)型(xíng)企业则反馈今年(nián)订单虽(suī)有(yǒu)下滑(huá)，但程度相对较(jiào)轻，甚至部(bù)分企业存(cún)在(zài)订单略增的情况(kuàng)。

　　此外，相较于单纯的代加工企(qǐ)业，具备自(zì)主品牌的(de)外(wài)贸(mào)企业(yè)反馈(kuì)今年(nián)订单情况相(xiāng)对较好，出口压力较轻。

　　第四，2023年中(zhōng)国出(chū)口企(qǐ)业(yè)仍面(miàn)临一定贸易摩擦(cā)压力。

　　本次广交会参展(zhǎn)企(qǐ)业反馈(kuì)，中国外(wài)贸企业正(zhèng)面临(lín)较(jiào)为广泛(fàn)的(de)贸易摩(mó)擦。中(zhōng)国和欧美发达国家之间存在贸(mào)易摩(mó)擦，除(chú)此之外(wài)，中国企(qǐ)业同样面(miàn)临其他地区(qū)贸(mào)易摩擦增大(dà)，例如中(zhōng)国对非(fēi)洲(zhōu)地区(qū)出口的贸易摩擦正在加剧，主要方式为(wèi)加(jiā)征关税，目的在(zài)于(yú)保护本地制造(zào)业发展。

　　2022年7月东非共同体正(zhèng)式(shì)实行第(dì)四档35％的共(gòng)同对外关税的决定，计划纳入(rù)的商品包括：乳制品、肉产(chǎn)品、谷物、食(shí)用(yòng)油、饮(yǐn)料(liào)和酒类、食糖(táng)及糖果(guǒ)、水果(guǒ)、坚果、咖(kā)啡、茶叶、鲜花、调味品(pǐn)、家具(jù)、皮革品(pǐn)、棉纺织品、服装(zhuāng)、钢铁(tiě)产品和(hé)陶(táo)瓷产品等。

　　原(yuán)先东非共(gòng)体共同(tóng)对外关税税率(lǜ)分三档(dàng)，终端(duān)消费(fèi)品25％、中间产品10％、原材(cái)料和资本货物0％。初(chū)衷是保护本地制造业免受廉价(jià)进口(kǒu)竞争。

　　第(dì)五，中国出口企(qǐ)业(yè)产业转移范(fàn)围(wéi)正在扩大，转移(yí)进程正在加速。

　　调研企业(yè)普(pǔ)遍反馈(kuì)，受(shòu)关(guān)税税率和劳(láo)动力成本(běn)因素影(yǐng)响，当(dāng)前中国企业存(cún)在(zài)产业转移。疫情之后产业转移浪潮加速(sù)，头部大型企(qǐ)业是产(chǎn)业转移的主要主体。

　　企(qǐ)业(yè)反馈产业(yè)转移主(zhǔ)要流(liú)向(xiàng)东南亚，目前也开始流向非洲等(děng)地。产业转移(yí)至当地，生产得到的(de)产(chǎn)成品也主要是为销售于当地(dì)。

　　此外，产(chǎn)业(yè)转移(yí)对中国出(chū)口(kǒu)份(fèn)额(é)影响上，企(qǐ)业反馈和宏观数据表现有所差(chà)异(yì)。其中(zhōng)，出口(kǒu)份(fèn)额数据显示，中国出口劳动密集(jí)型产品的订单近(jìn)年来呈现(xiàn)持续下降；但大(dà)部(bù)分调(diào)研(yán)企业认(rèn)为转(zhuǎn)移产能(néng)尚不构(gòu)成竞争威胁，向(xiàng)东(dōng)南亚转移的订单规模较(jiào)小。

　　风险(xiǎn)提(tí)示

　　调研样本企业数量(liàng)与(yǔ)范围有限；海外经济衰(shuāi)退超预(yù)期。

　　本文来自民生证(zhèng)券研究(jiū)院于2023年5月8日发布的报告《民生(shēng)宏观调(diào)研系列之三(sān)：广交会下的出口(kǒu)群像》

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 2100是平年还是闰年，2100是平年还是闰年最佳答案