近期交易商协会的监管处罚力度明显加大，虽(suī)然(rán)债(zhài)券(quàn)市场参(cān)与(yǔ)主体(tǐ)愈(yù)发丰富多元(yuán)，市场竞争(zhēng)程度更趋激(jī)烈(liè)，但监管底(dǐ)线不能破(pò)戒。

　　5一公里等于多少千米，一公里等于多少千米等于多少米月11日，交(jiāo)易商协会对(duì)建(jiàn)设银行启(qǐ)动自律调查，这是两天内第(dì)二家(jiā)被(bèi)要求(qiú)自律调查的大行。今(jīn)年(nián)以(yǐ)来，交(jiāo)易商协(xié)会已对多家金(jīn)融机构启(qǐ)动自(zì)律调查(chá)，监(jiān)管力度在(zài)持续加大。

　　多家(jiā)金融(róng)机构接连被(bèi)通(tōng)报(bào)

　　根据建行2022年年报，去年建行承销非金融企(qǐ)业债务融资(zī)工具744笔，为411家实体企(qǐ)业(yè)承销发行债(zhài)券4645.17亿元。2022年(nián)，该(gāi)行支持优(yōu)质头(tóu)部房地(dì)产企业(yè)债(zhài)券融资需求，承销房(fáng)地(dì)产企(qǐ)业323.35亿元债(zhài)务融资工具，房地(dì)产并购票(piào)据(jù)22.9亿元。

　　交(jiāo)易商协会的监管力度在(zài)近期(qī)持续加大。就在5月(yuè)9日(rì)，交易商(shāng)协会官网发布(bù)信息，针对(duì)中(zhōng)国进出口银行金融(róng)债券发行(xíng)涉(shè)嫌违规行为，以(yǐ)及(jí)中国民生银行承销业(yè)务涉嫌违规行为已开展自律调查。

　　而在(zài)5月(yuè)8日，大(dà)连银(yín)行、郑(zhèng)州银行、江西银行、青岛银行和粤财信托共5家(jiā)机构涉(shè)及债(zhài)券业务违(wéi)规被点名。具体(tǐ)来(lái)说，交易商协会通过深(shēn)入调查发现，大(dà)连银行等多家(jiā)机构存(cún)在(zài)债券(quàn)代(dài)持交易等违规(guī)行为。其中，大连银行(xíng)通过做市业务方式，每日滚动开展买(mǎi)卖(mài)方向相反、清(qīng)算速(sù)度(dù)不同的(de)现券交易，代持利率债活(huó)跃券，且规模较大；郑州银(yín)行、江(jiāng)西银行和青岛(dǎo)银行(xíng)，内(nèi)控(kòng)执行(xíng)不严(yán)或流于形式，未有效评估交(jiāo)易(yì)合理性，作为中间方以现券买卖或做市等方式参与债券(quàn)代持(chí)交易链条，交易(yì)笔数和金额较(jiào)大。

　　今年4月，工商银行已被启动(dòng)自律调查。相关公告(gào)称，交(jiāo)易(yì)商协会(huì)在日常监测工作中发现，工商银行主承(chéng)销的多期(qī)债(zhài)务(wù)融资(zī)工(gōng)具发行(xíng)定价严重偏(piān)离市场(chǎng)合理水(shuǐ)平(píng)，干扰了市场秩序，涉嫌(xián)违反银行(xíng)间(jiān)债券市(shì)场自律管(guǎn)理相关(guān)规定(dìng)。

　　4月3日(rì)，交(jiāo)易商协(xié)会网站披露，近(jìn)期在查处四(sì)平市城市发(fā)展投资控股(gǔ)有限公司案件时，发(fā)现吉林银(yín)行(xíng)、吉林亿(yì)联银行因(yīn)违(wéi)规(guī)收取发(fā)行人大额财务资助，涉嫌违(wéi)反银行间债券(quàn)市(shì)场自律管理规则，被(bèi)交易商协会进行自律调查(chá)。一同被开(kāi)展自律调(diào)查的还有光大证券、富国资产管理（上海）有限(xiàn)公司两家金融机构(gòu)。

　　交易商协(xié)会(huì)监(jiān)管(guǎn)处罚力度加(jiā)强

　　根(gēn)据交易商协会通(tōng)报(bào)的数据，2022年全年，交易商(shāng)协会共对68起涉(shè)嫌违(wéi)规案(àn)件立(lì)案调查(chá)，开(kāi)展(zhǎn)自(zì)律调(diào)查和自律问询103次，作出各类自律处(chù)分99家（人）次，涉及35家发行人和信用增进(jìn)机构、4家主承销(xiāo)商、3家会计师(shī)事务所(suǒ)、1家律师事务所、2家其他类型(xíng)机构和54名直接责任人。作出的处(chù)分中，警告(gào)及以上占比超过五成，15家机构被(bèi)暂(zàn)停一定期限业(yè)务，12位(wèi)责任人被认(rèn)定不适当(dāng)人选。

　　梳理通报来看，被通报的原因包括(kuò)低价包销多期债(zhài)务融资(zī)工具，影(yǐng)响(xiǎng)了市场正常(cháng)秩(zhì)序；部(bù)分债务融资工具(jù)未按(àn)照发(fā)行文件(jiàn)约(yuē)定开展余额(é)包销(xiāo)，个别债(zhài)务融资工(gōng)具(jù)挤(jǐ)占(zhàn)了其他投(tóu)资人的正常投标，违背了公平公正原则，并影响(xiǎng)了发行利率(lǜ)，对市场正常(cháng)秩(zhì)序造(zào)成了一定(dìng)不良影响(xiǎng)。

　　通报(bào)指出，银行间债券市场参与(yǔ)机构在从事(shì)相关业务(wù)过程中，务必牢(láo)固树(shù)立市场责任意识，严(yán)格遵守相关监管规定(dìng)和自律规则要求，合规展业，自觉(jué)维(wéi)护银行间债券市场(chǎng)运行秩(zhì)序。

　　交(jiāo)易商协会表示，做市商作为银行间市(shì)场基石机构，承担着(zhe)提(tí)高(gāo)市场流动性、促(cù)进价格(gé)发现的(de)重(zhòng)要(yào)作用，应切实提升做市交(jiāo)易能力(lì)，加强内(nèi)部控制和风险管理，确保合规稳健展业，“真做市、做真市”。

　　可(kě)以看到(dào)，近期(qī)交易商协会的(de)监(jiān)管(guǎn)处(chù)罚(fá)力度明显加大，虽然债券市场参与主体愈发丰富(fù)多元(yuán)，市场竞争程(chéng)度(dù)更趋激烈，但监(jiān)管底(dǐ)线(xiàn)不(bù)能(néng)破(pò)戒。

　　资(zī)深金(jīn)融(róng)政(zhèng)策监(jiān)管专(zhuān)家周毅(yì)钦对(duì)《国际金融报》记者(zhě)表示，可以看到，银行间交易商协会将继(jì)续(xù)贯彻落实(shí)监管从严要求，以严格自律惩戒(jiè)向(xiàng)市场传递“零容忍(rěn)”的清(qīng)晰信(xìn)号，引(yǐn)导市场各(gè)类主体(tǐ)归位尽(jǐn)责，维护市(shì)场良好秩序。债券承销机构作为债(zhài)券市场(chǎng)的(de)“看门人”，对于商业(yè)银(yín)行(xíng)特别是国(guó)有(yǒu)大行来说，也需要(yào)肩负起相应(yīng)的公序责任，切实(shí)维护(hù)好行业的良性竞争生态。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 一公里等于多少千米，一公里等于多少千米等于多少米