基(jī)金君也从渠道获悉了景林资产对教育行业的最新观点，其认(rèn)为，从全(quán)行业来(lái)看(kàn)，不同年龄层的用(yòng)户对“教育”的需求依然(rán)旺盛，除(chú)了应试，还包(bāo)括开(kāi)拓眼界、增长知识、潜力挖(wā)掘、提升综合能力等。目(mù)前行(xíng)业政策环境趋于稳定，但过(guò)程(chéng)中(zhōng)很多公司退出离开，使得行业竞争格局趋缓，对于存量公司有利。

　　从行业(yè)龙头公司来看，景(jǐng)林资产表示，凭借多年积(jī)累的(de)口碑(bēi)和公信力，品牌(pái)的护城河依然(rán)很(hěn)深。个别头(tóu)部企业在K9学科之外的教(jiào)育领(lǐng)域业务基础扎(zhā)实，原有的留学等业务恢复增长，同(tóng)时素(sù)质教育(yù)、直播电(diàn)商业务等新业务成为新的增长驱动力。且(qiě)公(gōng)司(sī)的(de)利润和现金流稳中转好，同时账上资金充足(zú)，当时的估值(zhí)下有足够的安(ān)全(quán)边际。在过去几(jǐ)个季度的(de)财报(bào)中，可以看到相关积极信号。另外，公司核心(xīn)团(tuán)队具备韧性，在逆境(jìng)中(zhōng)保持乐观，经历过动荡(dàng)后(hòu)依然拥有较强的(de)组织凝聚力(lì)，且(qiě)在持续(xù)吸引优秀(xiù)的人才。

　　“会持续密切跟踪相关公司(sī)的基本(běn)面变化，同(tóng)时也要留意估值(zhí)过热、政策(cè)导向、社会整(zhěng)体环境(jìng)变化等因素带来的风险。”景林资产称。

　　买进(jìn)多(duō)家科技巨头

　　值得注意的是(shì)，景林香港公司在今年一季度加仓了(le)多家科技巨头，包括英伟(wěi)达、微(wēi)软(ruǎn)、谷歌等。

　　比如景(jǐng)林(lín)新(xīn)进英伟(wěi)达(dá)32.53万股，期末持股(gǔ)市(shì)值为9036.41万美元，位列第七大重仓(cāng)股；同时加仓(cāng)微软23.31万股，持股数量升至28.13万股，期末持(chí)股市值为(wèi)8109.88万美元；还新进(jìn)谷(gǔ)歌(gē)51.86万股，持有市值为5379.44万美元。

　　从股(gǔ)价走势(shì)来(lái)看(kàn)，英伟(wěi)达(dá)年初以来从(cóng)140美(měi)元/股附近一路上涨，最新收盘报283.4美元(yuán)/股，实现了翻倍(bèi)。

　　同时，微软也从年初最低的218.8美(měi)元/股的(de)位置，涨到了最新报收308.97美(měi)元/股，尽(jǐn)管中间波动也比较大，但(dàn)总(zǒng)体表现也不错。

　　基金君从渠道获悉的观点(diǎn)，可(kě)能是景林布局这些科技巨头的(de)原因。

　　景林资产非常(cháng)看好AI人工智能领(lǐng)域，其表示，AI是移动互联网之(zhī)后最重要的技(jì)术(shù)革命(mìng)之(zhī)一，在(zài)短期(qī)，AI的突(tū)破和应用(yòng)带(dài)来无(wú)限遐想，变革已经到来。

　　但其也认为，A股(gǔ)相关公(gōng)司真(zhēn)正拥有相关核心(xīn)竞(jìng)争力的公(gōng)司(sī)不(bù)多(duō)，且(qiě)估值(zhí)已经(jīng)不便宜了，蕴(yùn)含了(le)一定风(fēng)险与(yǔ)不确(què)定(dìng)性(xìng)，需要(yào)谨(jǐn)慎(shèn)筛选与客观评(píng)估(gū)。更(gèng)倾向于(yú)在美股(gǔ)持有一(yī)些真正掌握了(le)核心技术，且能转换成未来收益(yì)的企业(yè)。比如AI的应(yīng)用(yòng)可以为办(bàn)公(gōng)软件(jiàn)带来实质效率的明显(xiǎn)提升，从(cóng)而影响未来的市场份额、营收与利润。

　　景林加仓(cāng)阿里、特斯拉双曲线虚轴的位置，双曲线虚轴有什么意义>

　　减(jiǎn)持脸书、贝壳

　　从增减持方面来看，在今年一季度(dù)，景林香港公司在美股积(jī)极加仓，新买进5家(jiā)上市公司的股票，包(bāo)括英伟达、谷歌、爱奇艺、好未来、在线旅(lǚ)游公司(sī)Booking。

　　同时(shí)加仓了9家上市公(gōng)司(sī)，包括新东方(fāng)、网(wǎng)易、Doordash、中通快递、微软、Grab、阿里巴巴等。

　　比如其增持(chí)较多的(de)是东南(nán)亚网约车(chē)和送餐平(píng)台Grab，增加了697.2万股，总共持仓达到(dào)1936.12万股，期(qī)末持仓(cāng)市值为5827.72万美元；同时加仓了美国外卖平台Doordash，持(chí)股(gǔ)增(zēng)至229.08万股，持有市值为1.46亿美元(yuán)。

　　另外，景林也增持了阿里巴巴，增加34.04万(wàn)股(gǔ)，期末持股(gǔ)升(shēng)至(zhì)39.73万股，持(chí)股(gǔ)市值为4060.05万(wàn)美元(yuán)。

　　景林还增持(chí)了(le)新能源车龙头特斯(sī)拉，加仓(cāng)1.17万股，期末持(chí)股(gǔ)数量增至(zhì)2.12万股，持股市(shì)值仅为439.82万美元。

　　但是景林在今(jīn)年一季度减(jiǎn)持了(le)脸(liǎn)书、BOSS直聘、贝壳、满帮集(jí)团等8家公(gōng)司；同时(shí)清仓了(le)金沙(shā)集团(tuán)、台积电、SPDR生物科技(jì)股指数ETF、晶科(kē)能(néng)源、京东等多只美股(gǔ)持仓标的(de)。

　　最后，基金君整理了景林今(jīn)年一季度末的美股持仓数(shù)据，可以看看。